Гонконгский налог на робо-эдвайзеров — Руководство по налогам на цифровые инвестиционные платформы

Большинство индивидуальных инвесторов, использующих платформы робо-эдвайзеров в Гонконге, не будут иметь налогооблагаемого дохода для декларирования от своих инвестиционных доходов, потому что: (а) дивиденды по акциям Гонконга, полученные через ETF, освобождены от налога; (б) прирост капитала от отчуждения ETF, как правило, не облагается налогом для пассивных инвесторов; и (в) доходы, полученные в Гонконге, как правило, носят капитальный характер. Однако процентные компоненты распределений ETF, доходы из иностранных источников и любые доходы от курсовой разницы могут облагаться налогом, если они получены в ходе предпринимательской деятельности. Для большинства розничных пользователей налогооблагаемая сумма минимальна.

Риск классификации как торговля зависит в первую очередь от намерения инвестора и общей структуры инвестиционной деятельности, а не только от частоты транзакций, генерируемых алгоритмом. Пассивные инвесторы, использующие робо-эдвайзер для долгосрочного накопления богатства, вряд ли будут рассматриваться как трейдеры, даже если алгоритм часто ребалансирует портфель. Инвестор не выбирал торговлю — алгоритм ребалансировал портфель. Однако физические лица, выбирающие высокоактивные тактические стратегии распределения активов через цифровые платформы, подвергаются более высокому риску классификации как торговля.

Дивиденды от американских акций, хранящихся через ETF, могут облагаться 30% налогом у источника в США на уровне ETF до того, как распределения достигнут инвестора. Чистое распределение, полученное инвестором в Гонконге, не облагается дополнительным налогом на прибыль в Гонконге, если оно получено в рамках пассивной инвестиционной деятельности. Однако валовые дивиденды (до удержания налога в США) могут потребовать декларирования, если вы ведете предпринимательскую деятельность. Для большинства розничных инвесторов дивиденды, удержанные в США, проходят транзитом, и дополнительной налоговой ответственности в Гонконге не возникает.

Взносы MPF (Обязательный фонд обеспечения) и инвестиционные доходы полностью находятся вне налоговой системы Гонконга. Доходы MPF освобождены от налога независимо от используемой инвестиционной платформы или стратегии. Взносы работодателя в MPF также не облагаются налогом для работодателей и не являются налогооблагаемым доходом для сотрудников. Добровольные взносы в MPF (сверх обязательных уровней) также получают налоговые льготы до 60 000 гонконгских долларов в год в соответствии с разделом 26C IRO.

Сохраняйте: годовые или квартальные выписки по портфелю; подтверждение каждого полученного распределения (с разбивкой по компонентам: дивиденды, проценты, возврат капитала); выписки о комиссиях платформы (вычитаются, если инвестиции являются бизнесом); и документацию о вашей инвестиционной стратегии и цели при открытии счета (подтверждающую пассивное/капитальное намерение). Большинство платформ предоставляют годовые выписки, суммирующие все распределения и транзакции — храните их не менее 7 лет.

Для индивидуальных розничных инвесторов комиссии за управление платформой (обычно 0,2–0,8% в год), как правило, не вычитаются из личного налога на заработную плату или налога на прибыль. Однако, если вы инвестируете через компанию или фонд (не лично), и инвестиции квалифицируются как предпринимательская деятельность, комиссии платформы могут быть вычтены как деловые расходы. Для большинства розничных пользователей робо-эдвайзеров комиссии платформы являются просто невычитаемыми инвестиционными затратами.