Panduan Memahami Ketentuan Pajak Hong Kong atas Penghasilan Investasi yang Bersumber dari Luar Negeri

Pendahuluan: Respons Hong Kong terhadap Tekanan Perpajakan Internasional

Sistem perpajakan teritorial tradisional Hong Kong telah lama menjadi salah satu daya tarik utamanya bagi pelaku usaha internasional. Dalam sistem ini, hanya laba yang bersumber dari Hong Kong yang dikenai pajak atas laba, sedangkan penghasilan yang bersumber dari luar negeri yang diterima oleh entitas Hong Kong pada umumnya tetap dikecualikan dari pajak. Namun, pendekatan ini mendapat sorotan dari Uni Eropa, yang memasukkan Hong Kong ke dalam daftar abu-abu yurisdiksi pajak yang tidak kooperatif pada Oktober 2021.

Sebagai respons terhadap tekanan internasional dan untuk mempertahankan reputasinya sebagai pusat keuangan yang patuh terhadap ketentuan, Hong Kong memperkenalkan rezim Pengecualian Penghasilan yang Bersumber dari Luar Negeri (Foreign-Sourced Income Exemption atau FSIE) yang komprehensif melalui perubahan atas Inland Revenue Ordinance (IRO). Rezim ini secara mendasar mengubah perlakuan terhadap penghasilan pasif tertentu yang bersumber dari luar negeri ketika diterima oleh entitas perusahaan multinasional (MNE) yang beroperasi di Hong Kong.

Rezim FSIE diterapkan dalam dua tahap: Tahap 1 (FSIE 1.0) mulai berlaku pada 1 Januari 2023, dan Tahap 2 (FSIE 2.0) mulai berlaku pada 1 Januari 2024. Perubahan ini merupakan reformasi paling signifikan terhadap sistem perpajakan Hong Kong dalam beberapa tahun terakhir dan memerlukan perhatian cermat dari grup MNE yang beroperasi di wilayah tersebut.

Memahami Rezim FSIE: Tahap 1 (2023) dan Tahap 2 (2024)

Tahap 1: FSIE 1.0 (Berlaku Mulai 1 Januari 2023)

Inland Revenue (Amendment) (Taxation on Specified Foreign-sourced Income) Ordinance 2022 disahkan pada 23 Desember 2022, yang memperkenalkan tahap pertama rezim FSIE. Berdasarkan FSIE 1.0, empat jenis penghasilan tertentu yang bersumber dari luar negeri berpotensi dikenai pajak ketika diterima di Hong Kong oleh entitas MNE:

Jenis Penghasilan	Deskripsi	Pengecualian yang Tersedia
Bunga	Penghasilan bunga yang bersumber dari luar negeri yang diterima di Hong Kong	Persyaratan substansi ekonomi
Dividen	Penghasilan dividen yang bersumber dari luar negeri yang diterima di Hong Kong	Substansi ekonomi atau pengecualian partisipasi
Keuntungan Pelepasan Kepemilikan Ekuitas	Keuntungan dari pelepasan kepemilikan ekuitas/saham	Substansi ekonomi atau pengecualian partisipasi
Penghasilan Kekayaan Intelektual	Penghasilan dari penggunaan hak kekayaan intelektual	Persyaratan nexus

Prinsip utama dalam FSIE 1.0 adalah bahwa keempat jenis penghasilan yang bersumber dari luar negeri ini dianggap bersumber dari Hong Kong dan oleh karena itu dikenai pajak atas laba apabila: (1) penghasilan tersebut diterima di Hong Kong oleh entitas MNE yang menjalankan kegiatan perdagangan, profesi, atau usaha di Hong Kong, tanpa memandang besarnya pendapatan atau asetnya; dan (2) entitas penerima tidak memenuhi pengecualian yang relevan dari ketentuan yang menganggap penghasilan tersebut bersumber dari Hong Kong.

Tahap 2: FSIE 2.0 (Berlaku Mulai 1 Januari 2024)

Menindaklanjuti panduan terbaru dari Uni Eropa pada Desember 2022, Hong Kong diwajibkan memperluas cakupan rezim FSIE-nya untuk mengatasi kekhawatiran mengenai keuntungan pelepasan aset selain kepemilikan ekuitas. Inland Revenue (Amendment) (Taxation on Foreign-sourced Disposal Gains) Ordinance 2023 disahkan pada 8 Desember 2023, yang memberlakukan FSIE 2.0.

Perluasan utama dalam Tahap 2 berkaitan dengan keuntungan pelepasan aset. Mulai 1 Januari 2024, cakupan harta terkait keuntungan pelepasan yang bersumber dari luar negeri telah diperluas hingga mencakup semua jenis aset, termasuk:

• Harta bergerak: Baik aset keuangan maupun nonkeuangan
• Harta tidak bergerak: Properti dan kepemilikan tanah
• Aset modal dan aset usaha: Terlepas dari apakah pelepasannya menghasilkan keuntungan yang bersifat modal atau pendapatan

Perlu dicatat bahwa UE tidak menerima usulan Hong Kong untuk menyesuaikan dasar biaya aset menjadi nilainya per 1 Januari 2024. Oleh karena itu, keuntungan pelepasan dihitung berdasarkan biaya perolehan historis aset yang dilepas, yang berarti seluruh jumlah keuntungan pelepasan tersebut termasuk dalam cakupan FSIE 2.0.

Keringanan Baru dalam FSIE 2.0

FSIE 2.0 memperkenalkan dua ketentuan baru yang penting:

1. Keringanan Pengalihan Intragrup: Keringanan baru ini memungkinkan penangguhan pajak atas keuntungan pelepasan yang bersumber dari luar negeri ketika harta dialihkan antarentitas terasosiasi dalam suatu grup MNE. Keringanan ini tunduk pada aturan antipenyalahgunaan khusus untuk mencegah manipulasi sistem.

2. Pengecualian bagi Pedagang: Keuntungan pelepasan aset non-IP yang bersumber dari luar negeri dan diperoleh entitas yang merupakan pedagang (yaitu entitas yang memperoleh laba perdagangan, bukan keuntungan modal) dikecualikan dari rezim FSIE. Hal ini mengakui perbedaan sifat kegiatan perdagangan dibandingkan dengan kegiatan investasi.

Siapa yang Tunduk pada Rezim FSIE?

Definisi Entitas MNE

Rezim FSIE berlaku secara eksklusif bagi entitas perusahaan multinasional (MNE). Penetapan sasaran ini mencerminkan pengakuan bahwa grup MNE memiliki peluang dan insentif yang lebih besar untuk menerapkan strategi perencanaan pajak agresif, sehingga menimbulkan risiko penggerusan basis pajak dan pengalihan laba (BEPS) yang lebih tinggi.

Entitas MNE secara umum didefinisikan sebagai anggota suatu grup yang beroperasi di beberapa yurisdiksi pajak. Rezim ini berlaku tanpa memandang besarnya pendapatan atau aset entitas MNE, yang berarti bahwa anggota grup MNE yang lebih kecil sekalipun tercakup dalam ketentuan ini.

Siapa yang TIDAK Terdampak

Penting untuk diperhatikan bahwa entitas berikut tidak tunduk pada rezim FSIE:

• Orang pribadi: Penghasilan investasi pribadi yang bersumber dari luar negeri tetap berada di luar cakupan
• Perusahaan yang sepenuhnya lokal: Perusahaan yang hanya beroperasi di Hong Kong tanpa menjadi bagian dari grup MNE
• Entitas keuangan yang diregulasi: Entitas yang memperoleh izin dari atau terdaftar pada Securities and Futures Commission (SFC) dibebaskan atas penghasilan yang diperoleh dari usaha perbankan atau kegiatan mereka yang diregulasi di Hong Kong

Jalur untuk Memperoleh Pembebasan Pajak: Substansi Ekonomi, Partisipasi, dan Nexus

Meskipun rezim FSIE menganggap penghasilan tertentu yang bersumber dari luar negeri sebagai penghasilan yang dikenai pajak di Hong Kong, rezim ini menyediakan tiga jalur utama yang dapat digunakan entitas MNE untuk mengklaim pembebasan pajak laba atas penghasilan tersebut.

Jalur 1: Persyaratan Substansi Ekonomi

Persyaratan substansi ekonomi merupakan jalur pembebasan utama dan berlaku untuk bunga, dividen, serta keuntungan pelepasan aset non-IP yang bersumber dari luar negeri. Persyaratan ini memastikan bahwa entitas yang mengklaim pembebasan pajak memiliki substansi operasional yang nyata di Hong Kong, bukan sekadar perusahaan cangkang.

Untuk Entitas Selain Entitas Pemegang Ekuitas Murni:

Entitas MNE yang bukan merupakan perusahaan pemegang ekuitas murni harus menunjukkan substansi ekonomi dengan:

• Mempekerjakan karyawan berkualifikasi dalam jumlah yang memadai: Entitas harus memiliki karyawan dalam jumlah yang cukup dengan kualifikasi yang sesuai di Hong Kong
• Mengeluarkan biaya operasional yang memadai: Entitas harus menunjukkan adanya biaya operasional yang substansial di Hong Kong

Hal yang sangat penting adalah bahwa Inland Revenue Department (IRD) belum menetapkan ambang batas minimum mengenai jumlah karyawan atau besarnya pengeluaran yang dianggap "memadai". Setiap kasus dinilai berdasarkan fakta dan keadaannya masing-masing, dengan mempertimbangkan sifat dan skala kegiatan usaha entitas. Bukti seperti kontrak kerja, perjanjian sewa kantor, risalah rapat dewan direksi yang menunjukkan pengambilan keputusan di Hong Kong, serta catatan operasional, semuanya turut mendukung pembuktian substansi ekonomi.

Untuk Entitas Pemegang Ekuitas Murni:

Dengan mengakui bahwa perusahaan pemegang ekuitas murni beroperasi secara berbeda dari entitas perdagangan aktif, rezim FSIE memberikan persyaratan substansi ekonomi yang lebih ringan. Entitas pemegang ekuitas murni memenuhi persyaratan substansi ekonomi apabila entitas tersebut:

• Mematuhi persyaratan pendaftaran dan penyampaian dokumen yang berlaku di Hong Kong
• Memiliki dan mengelola penyertaan ekuitasnya pada entitas lain di Hong Kong, atau telah mengatur agar kegiatan tersebut dilaksanakan di Hong Kong

Persyaratan yang lebih ringan ini mengakui bahwa perusahaan pemegang saham mungkin tidak memerlukan banyak karyawan atau kegiatan operasional yang luas untuk menjalankan fungsinya secara sah.

Jalur 2: Pembebasan Partisipasi

Pembebasan partisipasi menyediakan jalur alternatif untuk memperoleh pembebasan pajak, khususnya bagi dividen dan keuntungan pelepasan kepentingan ekuitas yang bersumber dari luar negeri. Pembebasan ini sangat bermanfaat bagi perusahaan pemegang saham di Hong Kong yang mempertahankan investasi strategis jangka panjang pada anak perusahaan.

Persyaratan Utama:

Persyaratan	Rincian
Persyaratan Status Residen/Bentuk Usaha Tetap	Entitas MNE harus merupakan residen Hong Kong atau, jika bukan residen, memiliki bentuk usaha tetap (PE) di Hong Kong yang kepadanya penghasilan tersebut dapat diatribusikan
Kepentingan Ekuitas Minimum	Secara terus-menerus memiliki setidaknya 5% kepentingan ekuitas pada entitas penerima investasi
Periode Kepemilikan	Dimiliki selama setidaknya 12 bulan tepat sebelum penghasilan timbul
Uji Penghasilan Entitas Penerima Investasi (Dividen)	Tidak lebih dari 50% penghasilan perusahaan penerima investasi merupakan penghasilan pasif dari luar negeri yang termasuk dalam cakupan rezim

Ketentuan Pengenaan Pajak:

Untuk dividen, pembebasan partisipasi hanya berlaku apabila:

• Dividen tersebut dikenai pajak yang secara substansial memiliki sifat yang sama dengan pajak laba di yurisdiksi asing, DAN
• Tarif pajak yang berlaku setidaknya 15%

Untuk keuntungan pelepasan kepentingan ekuitas, pembebasan hanya berlaku jika keuntungan tersebut dikenai pajak sejenis yang memenuhi syarat di yurisdiksi asing.

Ketentuan Antipenyalahgunaan:

Pembebasan partisipasi tunduk pada beberapa aturan antipenyalahgunaan:

• Aturan Peralihan: Jika penghasilan atau laba perusahaan penerima investasi dikenai pajak di yurisdiksi asing dengan tarif nominal di bawah 15%, keringanan beralih dari pembebasan partisipasi menjadi kredit pajak luar negeri
• Aturan Tujuan Utama: Jika memperoleh keuntungan pajak yang bertentangan dengan tujuan pembebasan merupakan tujuan utama (atau salah satu tujuan utama) dari suatu pengaturan, pembebasan partisipasi tidak dapat diberikan
• Aturan Antiketidaksesuaian Hibrida: Apabila dividen dapat dikurangkan oleh perusahaan pembayar (sehingga menimbulkan ketidaksesuaian hibrida), pembebasan partisipasi tidak berlaku atas bagian tersebut

Jalur 3: Persyaratan Nexus (Hanya Penghasilan IP)

Untuk penghasilan kekayaan intelektual yang bersumber dari luar negeri, diperlukan pendekatan yang berbeda, yaitu persyaratan nexus. Persyaratan ini didasarkan pada pendekatan nexus yang dimodifikasi, yang dikembangkan dalam Aksi 5 Base Erosion and Profit Shifting (BEPS) OECD.

Dalam pendekatan nexus, bagian penghasilan kekayaan intelektual (IP) yang dapat dibebaskan dari pajak dihitung berdasarkan rasio nexus:

Nexus Ratio = Qualifying R&D Expenditures ÷ Overall Expenditures

Keterangan:

• Pengeluaran R&D yang memenuhi syarat: Biaya penelitian dan pengembangan yang dikeluarkan oleh entitas itu sendiri (atau dibayarkan kepada pihak yang tidak berelasi) di Hong Kong
• Keseluruhan pengeluaran: Total pengeluaran yang dikeluarkan sehubungan dengan IP yang menghasilkan penghasilan tersebut

Pendekatan ini memastikan bahwa manfaat pajak terkait IP sebanding dengan kegiatan R&D yang benar-benar dilakukan di Hong Kong, sehingga mencegah entitas mengklaim pembebasan pajak atas penghasilan IP apabila pekerjaan pengembangan yang mendasarinya dilakukan di tempat lain.

Pertimbangan Waktu dan Penetapan Pajak

Tahun Akrual vs. Tahun Penerimaan

Memahami prinsip penentuan waktu dalam rezim FSIE sangat penting untuk kepatuhan:

Pengujian Persyaratan Pembebasan Pajak: Persyaratan substansi ekonomi, penyertaan, atau nexus diuji pada tahun penetapan pajak ketika penghasilan tertentu yang bersumber dari luar negeri menjadi hak entitas perusahaan multinasional (MNE) berdasarkan prinsip akrual (tahun akrual). Tahun tersebut merupakan periode acuan untuk menentukan apakah persyaratan pembebasan pajak telah dipenuhi.

Penghasilan Kena Pajak: Jika entitas MNE tidak memenuhi satu pun pengecualian yang berlaku, penghasilan tertentu yang bersumber dari luar negeri tersebut dikenai pajak laba pada tahun penetapan pajak ketika penghasilan itu benar-benar diterima oleh entitas MNE di Hong Kong (tahun penerimaan).

Perbedaan ini berarti bahwa entitas harus mencatat dengan cermat kapan penghasilan menjadi haknya berdasarkan prinsip akrual dan kapan penghasilan tersebut diterima, karena keduanya dapat terjadi pada tahun pajak yang berbeda.

Penetapan di Muka untuk Kepastian Pajak

Menyadari kompleksitas persyaratan substansi ekonomi dan keinginan dunia usaha akan kepastian pajak, IRD mendorong entitas MNE untuk mengajukan permohonan penetapan di muka berdasarkan Section 88A IRO.

Wajib pajak dapat meminta pendapat Komisaris mengenai:

• Apakah mereka memenuhi persyaratan substansi ekonomi untuk jenis penghasilan tertentu yang bersumber dari luar negeri
• Apakah penghasilan tertentu mereka yang bersumber dari luar negeri memenuhi syarat untuk memperoleh pembebasan pajak dalam rezim FSIE
• Bagaimana berbagai persyaratan pembebasan pajak berlaku terhadap fakta dan keadaan spesifik mereka

Memperoleh penetapan di muka memberikan kepastian dan mengurangi risiko kepatuhan, khususnya untuk struktur lintas batas yang kompleks. Hal ini sangat bermanfaat mengingat IRD secara sengaja tidak menetapkan kriteria tegas untuk menguji substansi ekonomi, dan lebih memilih untuk menilai setiap kasus berdasarkan fakta dan keadaan masing-masing.

Strategi Kepatuhan Praktis bagi Grup MNE

1. Lakukan Penilaian Dampak FSIE secara Menyeluruh

Grup MNE yang memiliki entitas di Hong Kong harus secara sistematis mengidentifikasi seluruh sumber penghasilan luar negeri yang mungkin termasuk dalam cakupan rezim FSIE. Hal ini mencakup penelaahan atas:

• Penghasilan bunga dari pinjaman, simpanan, atau surat berharga di luar negeri
• Dividen dari anak perusahaan, entitas asosiasi, atau investasi portofolio di luar negeri
• Keuntungan dari pelepasan kepentingan ekuitas dalam entitas asing
• Royalti IP dan biaya lisensi dari penerima lisensi di luar negeri
• Keuntungan dari pelepasan segala jenis aset luar negeri (berdasarkan FSIE 2.0)

2. Dokumentasikan Substansi Ekonomi secara Menyeluruh

Bagi entitas yang mengandalkan pemenuhan persyaratan substansi ekonomi, pemeliharaan dokumentasi yang menyeluruh sangat penting:

• Catatan kepegawaian: Catatan terperinci mengenai karyawan yang berbasis di Hong Kong, beserta kualifikasi, peran, dan tanggung jawab mereka
• Catatan pengeluaran: Dokumentasi biaya operasional di Hong Kong, termasuk sewa kantor, honorarium jasa profesional, dan biaya administrasi
• Bukti pengambilan keputusan: Risalah rapat dewan direksi, catatan rapat manajemen, dan korespondensi yang menunjukkan bahwa keputusan utama dibuat di Hong Kong
• Bukti operasional: Kontrak, catatan transaksi, dan korespondensi bisnis yang menunjukkan kegiatan operasional aktif di Hong Kong

3. Susun Struktur Kepemilikan untuk Mengoptimalkan Pembebasan Pajak atas Penyertaan

Bagi perusahaan holding di Hong Kong, pembebasan pajak atas penyertaan dapat menjadi jalur yang lebih sederhana untuk memperoleh keringanan pajak dibandingkan dengan membuktikan substansi ekonomi. Pertimbangkan hal-hal berikut:

• Memastikan kepemilikan ekuitas memenuhi ambang batas minimum 5%
• Merencanakan akuisisi agar memenuhi masa kepemilikan 12 bulan sebelum merepatriasi dividen atau melepas investasi
• Memverifikasi bahwa yurisdiksi asing mengenakan pajak yang memadai (minimum 15% untuk dividen) guna memenuhi persyaratan pengenaan pajak
• Memantau perusahaan penerima investasi untuk memastikan bahwa penghasilan pasif luar negeri yang termasuk dalam cakupan rezim ini tidak melebihi 50% dari penghasilan mereka

4. Kelola IP secara Cermat Berdasarkan Pendekatan Nexus

Bagi entitas yang memiliki penghasilan IP yang bersumber dari luar negeri, pemaksimalan pembebasan pajak memerlukan pengelolaan R&D yang strategis:

• Lakukan kegiatan R&D yang memenuhi syarat di Hong Kong atau alihdayakan kepada pihak yang tidak berelasi
• Simpan catatan terperinci atas seluruh pengeluaran R&D untuk mendukung penghitungan nexus
• Pertimbangkan apakah pemindahan kegiatan pengembangan IP ke Hong Kong dapat meningkatkan rasio nexus

5. Rencanakan Keuntungan Pelepasan Berdasarkan FSIE 2.0

Dengan diperluasnya cakupan keuntungan pelepasan menjadi seluruh jenis aset mulai 1 Januari 2024, entitas MNE sebaiknya:

• Menelaah seluruh kepemilikan aset luar negeri untuk mengetahui potensi implikasi pajak atas pelepasannya di masa mendatang
• Mempertimbangkan apakah keringanan pengalihan intragrup dapat menangguhkan pajak atas reorganisasi internal
• Mengevaluasi apakah pengecualian bagi pedagang berlaku untuk entitas yang melepas aset luar negeri sebagai bagian dari kegiatan perdagangan
• Memperhatikan bahwa biaya perolehan historis (bukan nilai yang ditetapkan ulang sebagai dasar penghitungan) berlaku untuk menghitung keuntungan

Perkembangan Terkini dan Prospek ke Depan

Penghapusan dari Daftar Pemantauan Uni Eropa

Penerapan rezim FSIE 2.0 yang diperluas oleh Hong Kong telah mencapai tujuan yang diharapkan. Pada 20 Februari 2024, Uni Eropa menghapus Hong Kong dari daftar pantauan yurisdiksi pajak yang tidak kooperatif, dengan mengakui bahwa Hong Kong telah memenuhi komitmennya untuk memperkuat standar tata kelola perpajakan yang baik. Penghapusan ini merupakan pengakuan penting atas upaya Hong Kong untuk menyelaraskan diri dengan standar perpajakan internasional sekaligus mempertahankan lingkungan perpajakan yang kompetitif.

Panduan Berkelanjutan dari IRD

IRD telah secara proaktif menerbitkan panduan untuk membantu wajib pajak memahami dan menjalankan ketentuan rezim FSIE. Departemen tersebut telah menerbitkan:

• Catatan Interpretasi dan Praktik Departemen (DIPNs) yang menjelaskan cara kerja rezim tersebut
• Pertanyaan yang Sering Diajukan (FAQs) yang membahas permasalahan kepatuhan yang umum
• Contoh ilustratif yang menunjukkan penerapan persyaratan substansi ekonomi dan persyaratan lainnya dalam berbagai skenario

Wajib pajak sebaiknya secara rutin memantau publikasi IRD untuk memperoleh pembaruan dan klarifikasi seiring dengan terus berkembangnya praktik administrasi.

Penyelarasan dengan Pajak Minimum Global

Ke depan, rezim FSIE Hong Kong perlu dipertimbangkan dalam konteks inisiatif pajak minimum global OECD berdasarkan Pilar Dua dalam kerangka BEPS 2.0. Seiring dengan penerapan ketentuan pajak minimum sebesar 15% oleh berbagai yurisdiksi di seluruh dunia, interaksi antara rezim FSIE dan pajak minimum global akan semakin relevan bagi grup perusahaan multinasional (MNE) yang beroperasi di Hong Kong.

Kekeliruan Umum dan Cara Menghindarinya

Kekeliruan 1: Menganggap Perusahaan yang Sepenuhnya Lokal Termasuk dalam Cakupan Rezim

Permasalahan: Sebagian perusahaan mengkhawatirkan kepatuhan terhadap FSIE secara tidak perlu, padahal sebenarnya mereka tidak tunduk pada rezim tersebut.

Solusi: Tentukan secara cermat apakah entitas Anda merupakan bagian dari grup MNE. Jika Anda hanya beroperasi di Hong Kong tanpa keterkaitan grup lintas batas, atau jika Anda merupakan investor orang pribadi, rezim FSIE tidak berlaku atas penghasilan investasi Anda yang bersumber dari luar negeri.

Kekeliruan 2: Dokumentasi Substansi Ekonomi yang Tidak Memadai

Permasalahan: Memiliki substansi nyata di Hong Kong tetapi tidak mendokumentasikannya secara memadai dapat mengakibatkan permohonan pembebasan pajak ditolak.

Solusi: Terapkan proses dokumentasi yang andal sejak hari pertama. Jangan menunggu hingga penyusunan surat pemberitahuan pajak untuk mengumpulkan bukti substansi ekonomi. Simpan catatan mengenai kepegawaian, pengeluaran, dan kegiatan pengambilan keputusan yang dibuat pada saat kegiatan tersebut berlangsung.

Kekeliruan 3: Tidak Memenuhi Masa Kepemilikan 12 Bulan untuk Pembebasan Partisipasi

Permasalahan: Melepas investasi atau menerima dividen sesaat sebelum masa kepemilikan 12 bulan terpenuhi dapat menggugurkan kelayakan untuk memperoleh pembebasan partisipasi.

Solusi: Pelihara daftar investasi terperinci yang mencatat tanggal perolehan dan masa kepemilikan. Rencanakan repatriasi dividen dan pelepasan investasi agar dilakukan setelah ambang batas 12 bulan terpenuhi.

Kekeliruan 4: Mengabaikan Persyaratan Pengenaan Pajak

Permasalahan: Menganggap pembebasan partisipasi berlaku tanpa memverifikasi bahwa yurisdiksi asing benar-benar mengenakan pajak yang memadai.

Solusi: Sebelum mengandalkan pembebasan partisipasi, pastikan bahwa dividen dikenai pajak sekurang-kurangnya 15% di yurisdiksi sumber dan bahwa keuntungan pelepasan dikenai pajak sejenis yang memenuhi syarat. Untuk yurisdiksi dengan pajak rendah, ketentuan peralihan ke kredit pajak luar negeri akan berlaku.

Kekeliruan 5: Mengabaikan Perluasan Cakupan Keuntungan Pelepasan dalam FSIE 2.0

Permasalahan: Hanya berfokus pada pelepasan kepemilikan ekuitas dan tidak menyadari bahwa pelepasan seluruh jenis aset kini tercakup sejak 1 Januari 2024.

Solusi: Tinjau seluruh kepemilikan aset luar negeri, termasuk properti, kekayaan intelektual, instrumen utang, serta harta bergerak dan tidak bergerak lainnya. Rencanakan pelepasan dengan mempertimbangkan implikasi FSIE.

Kesimpulan: Menghadapi Lanskap Baru

Rezim Pembebasan Penghasilan Bersumber dari Luar Negeri Hong Kong merupakan perubahan mendasar dalam cara wilayah tersebut mengenakan pajak atas penghasilan pasif yang diterima oleh entitas perusahaan multinasional. Meskipun perubahan ini didorong oleh tekanan eksternal dari Uni Eropa, Hong Kong telah menerapkan rezim tersebut dengan cara yang berupaya menyeimbangkan kepatuhan terhadap standar internasional dengan upaya mempertahankan daya saingnya sebagai pusat keuangan dan bisnis.

Bagi grup MNE yang beroperasi di Hong Kong, keberhasilan dalam menjalankan ketentuan rezim FSIE memerlukan:

• Pemahaman menyeluruh mengenai aliran penghasilan bersumber dari luar negeri yang tercakup
• Keputusan strategis mengenai jalur pembebasan (substansi ekonomi, partisipasi, atau nexus) yang paling sesuai untuk berbagai jenis penghasilan
• Dokumentasi dan prosedur kepatuhan yang andal untuk mendukung permohonan pembebasan pajak
• Perencanaan pajak yang proaktif, termasuk pertimbangan untuk memperoleh penetapan pajak di muka dalam situasi yang kompleks
• Pemantauan berkelanjutan atas panduan IRD dan perkembangan perpajakan internasional

Meskipun rezim ini menambah kompleksitas kepatuhan perpajakan di Hong Kong, entitas yang menanganinya secara sistematis dapat terus menikmati manfaat dari tarif pajak yang menguntungkan dan sistem teritorial Hong Kong. Kuncinya adalah memastikan bahwa kegiatan operasional di Hong Kong memiliki substansi ekonomi yang nyata dan bahwa struktur yang digunakan selaras dengan tujuan kebijakan yang mendasari pembebasan tersebut.

Seiring dengan terus berkembangnya lanskap perpajakan internasional, dengan inisiatif seperti pajak minimum global yang semakin mendapat dukungan, rezim FSIE Hong Kong perlu dipandang sebagai bagian dari penyelarasan yang lebih luas dengan standar perpajakan internasional. Grup MNE yang menginvestasikan sumber daya untuk memahami dan mematuhi persyaratan ini akan berada pada posisi yang baik untuk mengoptimalkan posisi perpajakan mereka sekaligus tetap sepenuhnya mematuhi kerangka perpajakan Hong Kong yang semakin canggih.