Memahami Kerangka P3B

Persetujuan Penghindaran Pajak Berganda (P3B) antara Hong Kong dan Tiongkok Daratan merupakan perjanjian penting yang dirancang untuk mencegah pajak berganda dan memfasilitasi perdagangan serta investasi lintas batas antara kedua yurisdiksi yang saling terkait secara ekonomi ini. Meskipun merupakan bagian dari negara yang sama di bawah kerangka "Satu Negara, Dua Sistem", Tiongkok Daratan dan Hong Kong mempertahankan yurisdiksi pajak yang terpisah dan beroperasi secara independen untuk tujuan pajak internasional.

Persetujuan komprehensif ini, yang awalnya ditandatangani pada 21 Agustus 2006 dan mulai berlaku pada 8 Desember 2006, telah berperan penting dalam menjadikan Hong Kong sebagai pintu gerbang utama investasi ke Tiongkok Daratan. P3B ini berlaku untuk penghasilan yang diperoleh pada atau setelah 1 Januari 2007 untuk Tiongkok Daratan dan 1 April 2007 untuk Hong Kong.

Evolusi Melalui Lima Protokol

P3B Tiongkok-Hong Kong telah mengalami evolusi signifikan melalui lima protokol, dengan setiap amandemen memperkuat persetujuan dan menyelaraskannya dengan standar pajak internasional:

• Protokol Pertama hingga Ketiga (2008, 2010): Klarifikasi teknis dan perluasan cakupan
• Protokol Keempat (2015): Peningkatan langkah-langkah anti-penghindaran dan ketentuan pertukaran informasi
• Protokol Kelima (19 Juli 2019): Modernisasi komprehensif yang selaras dengan rekomendasi BEPS OECD, berlaku efektif 1 Januari 2020 (Tiongkok) dan 1 April 2020 (Hong Kong)

Protokol Kelima merupakan pembaruan paling signifikan, menggabungkan rekomendasi penting Rencana Aksi BEPS (Base Erosion and Profit Shifting), memperkenalkan Uji Tujuan Utama (Principal Purpose Test/PPT), memperluas definisi bentuk usaha tetap, dan memperbarui aturan pemecah seri residensi. Hal ini menjadikannya P3B yang paling banyak diamandemen di antara 53 perjanjian pajak berganda komprehensif Hong Kong.

Pentingnya Strategis

Per September 2025, Hong Kong telah menandatangani P3B komprehensif dengan 53 yurisdiksi, dengan persetujuan Tiongkok Daratan menjadi yang paling signifikan secara strategis. Perjanjian ini memfasilitasi miliaran dolar dalam transaksi lintas batas setiap tahun dan memberikan penghematan pajak yang substansial bagi bisnis yang memenuhi syarat yang terlibat dalam kegiatan komersial yang sah antara kedua yurisdiksi.

Manfaat Pajak Potong: Mengukur Penghematan

Salah satu manfaat utama P3B Tiongkok-Hong Kong adalah pengurangan tarif pajak potong atas aliran penghasilan pasif lintas batas. Pengurangan ini dapat menghasilkan penghematan pajak yang signifikan bagi bisnis yang terstruktur dengan benar untuk mengakses manfaat perjanjian.

Perbandingan Tarif Pajak Potong

Pajak Potong Dividen: Persyaratan Kualifikasi Penting

Untuk memenuhi syarat tarif pajak potong dividen preferensial 5% saat merepatriasi keuntungan dari Tiongkok Daratan ke Hong Kong, bisnis harus memenuhi beberapa ketentuan ketat:

• Uji Kepemilikan Langsung: Penerima di Hong Kong harus secara langsung memiliki setidaknya 25% ekuitas di perusahaan Tiongkok yang membayar dividen. Kepemilikan tidak langsung tidak memenuhi ambang batas ini.
• Kepemilikan Manfaat: Entitas Hong Kong harus menjadi pemilik manfaat dari penghasilan dividen, bukan hanya perantara atau pihak yang meneruskan penghasilan kepada pihak ketiga.
• Sertifikat Status Residen: Sertifikat Status Residen (CoRS) yang sah harus diperoleh dari Departemen Pendapatan Dalam Negeri Hong Kong.
• Persyaratan Substansi: Entitas Hong Kong harus menunjukkan substansi bisnis yang nyata dan tidak hanya ada untuk mengakses manfaat perjanjian.
• Uji Tujuan Utama: Struktur harus memiliki tujuan komersial di luar perolehan manfaat pajak (diperkenalkan dalam Protokol Kelima).

Pembayaran Bunga dan Royalti

Tarif pajak potong 7% atas bunga dan royalti berlaku ketika:

• Penerima di Hong Kong adalah pemilik manfaat dari penghasilan tersebut
• Pembayaran dilakukan untuk tujuan bisnis yang bona fide
• Persetujuan tidak terutama disusun untuk memperoleh manfaat perjanjian
• Dokumentasi yang tepat termasuk Sertifikat Status Residen disediakan
• Entitas Hong Kong memiliki substansi yang memadai untuk mendukung perannya

Bagi perusahaan Hong Kong yang menerima bunga atau royalti dari Tiongkok Daratan, pengurangan pajak potong sebesar 3% (dari 10% menjadi 7%) mewakili penurunan biaya pajak sebesar 30%, menciptakan penghematan yang signifikan terutama bagi bisnis dengan pengaturan pembiayaan lintas batas yang substansial atau lisensi kekayaan intelektual.

Ambang Batas Bentuk Usaha Tetap

Memahami aturan Bentuk Usaha Tetap (BUT) sangat penting untuk menentukan di mana keuntungan bisnis dikenakan pajak. Berdasarkan P3B Tiongkok-Hong Kong, keuntungan bisnis umumnya hanya dikenakan pajak di yurisdiksi tempat perusahaan memiliki BUT, kecuali jika ada pengecualian khusus.

Jenis Bentuk Usaha Tetap

Proyek Konstruksi dan Instalasi

Lokasi konstruksi, proyek instalasi, atau kegiatan pengawasan hanya menciptakan BUT jika berlangsung lebih dari 6 bulan. Ambang batas ini berlaku untuk:

• Konstruksi bangunan
• Proyek instalasi dan perakitan
• Kegiatan pengawasan terkait konstruksi atau instalasi

Bentuk Usaha Tetap Jasa

Protokol Kelima secara signifikan memperluas definisi BUT jasa. BUT jasa dianggap ada ketika suatu perusahaan menyediakan jasa, termasuk jasa konsultasi, melalui karyawan atau personel lain di yurisdiksi lain, asalkan kegiatan ini berlanjut selama satu periode atau beberapa periode yang secara agregat lebih dari 183 hari dalam periode 12 bulan mana pun untuk proyek yang sama atau terkait.

Ketentuan ini sangat relevan untuk:

• Perusahaan konsultan manajemen
• Penyedia jasa teknis
• Proyek implementasi TI
• Jasa pelatihan dan pengembangan
• Perusahaan jasa profesional

Bentuk Usaha Tetap Agen (Diperluas Berdasarkan Protokol Kelima)

Protokol Kelima memperkenalkan perubahan penting untuk mencegah penyalahgunaan perjanjian melalui pengaturan komisioner. BUT agen kini ada ketika seseorang yang bertindak di satu yurisdiksi:

• Secara teratur menyimpulkan kontrak, atau
• Secara teratur memainkan peran utama yang mengarah pada kesimpulan kontrak yang secara rutin disimpulkan tanpa modifikasi material oleh perusahaan

Kontrak-kontrak ini harus:

• Atas nama perusahaan, atau
• Untuk pengalihan kepemilikan, atau untuk pemberian hak untuk menggunakan, properti yang dimiliki oleh perusahaan tersebut atau yang perusahaan tersebut memiliki hak untuk menggunakannya, atau
• Untuk penyediaan jasa oleh perusahaan tersebut

Definisi yang diperluas ini selaras dengan rekomendasi Aksi 7 BEPS OECD dan berarti bahwa perwakilan penjualan atau manajer hubungan yang menegosiasikan kesepakatan tetapi tidak secara resmi menandatangani kontrak mungkin masih menciptakan BUT.

Kegiatan yang Dikecualikan dari Status BUT

Kegiatan tertentu tidak merupakan BUT, meskipun dilakukan melalui tempat usaha tetap, asalkan bersifat persiapan atau penunjang:

• Penggunaan fasilitas semata-mata untuk penyimpanan, pameran, atau pengiriman barang
• Pemeliharaan stok semata-mata untuk penyimpanan, pameran, atau pengiriman
• Pemeliharaan stok semata-mata untuk diproses oleh perusahaan lain
• Pemeliharaan tempat tetap semata-mata untuk pembelian barang atau pengumpulan informasi
• Pemeliharaan tempat tetap semata-mata untuk periklanan, penyediaan informasi, penelitian ilmiah, atau kegiatan serupa

Perlakuan Keuntungan Modal

Memahami perpajakan keuntungan modal berdasarkan P3B sangat penting untuk menyusun divestasi dan realisasi investasi.

Prinsip Umum

Hong Kong tidak mengenakan pajak keuntungan modal, yang berarti keuntungan atas pelepasan investasi umumnya tidak dikenakan pajak kecuali jika dianggap sebagai keuntungan perdagangan. Tiongkok Daratan, bagaimanapun, mengenakan pajak keuntungan modal sebagai bagian dari pajak penghasilan badan reguler (25% untuk perusahaan residen) atau melalui pajak potong (10% untuk perusahaan non-residen tanpa BUT).

Alokasi Hak Pemajakan P3B

Peningkatan Protokol Kelima

Protokol Kelima memperbarui pasal keuntungan modal untuk memperluas hak pemajakan atas saham agar mencakup kepentingan sebanding dalam entitas lain seperti persekutuan dan perwalian. Selain itu, ambang batas diklarifikasi dari "tidak kurang dari 50%" menjadi "lebih dari 50%" untuk menentukan kapan saham memperoleh nilainya terutama dari properti tidak bergerak.

Kepemilikan Manfaat: Uji Kepatuhan Kritis

Persyaratan kepemilikan manfaat mungkin merupakan aspek paling kritis dan kompleks dalam mengklaim manfaat P3B. Administrasi Perpajakan Negara (SAT) Tiongkok melakukan penilaian substansi-atas-bentuk yang menyeluruh untuk mencegah penyalahgunaan perjanjian.

Pemberitahuan Publik Tiongkok No. 9 (2018)

Pada 3 Februari 2018, SAT mengeluarkan Pemberitahuan Publik 2018 No. 9, berlaku efektif 1 April 2018, yang menggantikan panduan sebelumnya dan memberikan klarifikasi komprehensif tentang persyaratan kepemilikan manfaat. Pemberitahuan ini berlaku untuk semua kewajiban pajak yang timbul pada atau setelah 1 April 2018.

Faktor Penilaian Kepemilikan Manfaat

Otoritas pajak Tiongkok menilai kepemilikan manfaat berdasarkan lima faktor negatif utama:

Persyaratan Substansi untuk Perusahaan Holding

Untuk perusahaan holding Hong Kong yang mengklaim kepemilikan manfaat atas dividen dari anak perusahaan Tiongkok, otoritas pajak Tiongkok mengharapkan untuk melihat:

• Kehadiran Fisik: Ruang kantor di Hong Kong (perjanjian sewa, foto, tagihan utilitas)
• Sumber Daya Manusia: Karyawan yang berkualitas yang menjalankan fungsi substantif (kontrak kerja, catatan penggajian, kontribusi CPF)
• Pengambilan Keputusan: Rapat dewan yang diadakan di Hong Kong dengan wewenang pengambilan keputusan yang sah (notulen rapat, catatan kehadiran)
• Kegiatan Bisnis: Fungsi di luar holding murni, seperti:
  • Pengawasan strategis dan pengelolaan investasi
  • Layanan perbendaharaan dan manajemen kas
  • Koordinasi regional atau layanan bersama
  • Analisis dan pengambilan keputusan investasi
• Substansi Keuangan: Rekening bank di Hong Kong dengan transaksi bisnis aktif
• Aset dan Beban: Aset dan beban operasional yang sepadan dengan kegiatan bisnis

Aturan Safe Harbor

Pemberitahuan Publik No. 9 menyediakan aturan safe harbor di mana entitas tertentu dianggap sebagai pemilik manfaat:

• Badan Pemerintah: Entitas pemerintah dan institusi yang sepenuhnya dimiliki olehnya
• Perusahaan Terdaftar yang Memenuhi Syarat: Perusahaan yang terdaftar di bursa efek yang diakui (tunduk pada persyaratan periode kepemilikan)
• Individu yang Memenuhi Syarat: Individu yang merupakan penerima langsung penghasilan

Untuk perusahaan terdaftar yang menerima dividen, safe harbor berlaku jika perusahaan Hong Kong telah memegang saham setidaknya selama 12 bulan sebelum menerima penghasilan dividen.

Aturan Yurisdiksi yang Sama / Manfaat Derivatif

Pemberitahuan Publik No. 9 memperkenalkan ketentuan manfaat derivatif yang penting. Pemohon mungkin masih memenuhi syarat untuk manfaat perjanjian meskipun tidak secara langsung memenuhi semua kriteria kepemilikan manfaat jika:

• Investor yang secara langsung atau tidak langsung memiliki 100% kepentingan ekuitas pada penerima langsung itu sendiri adalah pemilik manfaat yang memenuhi syarat
• Investor tersebut adalah residen pajak di salah satu:
  • Yurisdiksi yang sama dengan penerima langsung (Hong Kong), ATAU
  • Yurisdiksi lain yang memiliki P3B dengan Tiongkok yang memberikan perlakuan yang sama atau lebih menguntungkan

Jika seseorang selain individu adalah penduduk kedua yurisdiksi berdasarkan undang-undang domestik masing-masing, otoritas yang berwenang dari kedua belah pihak harus mencapai kesepakatan bersama mengenai tempat tinggal, dengan mempertimbangkan:

• Tempat manajemen efektif
• Tempat pendirian atau pembentukan
• Faktor-faktor relevan lainnya

Untuk Individu

Urutan penentu status kependudukan tradisional tetap berlaku:

1. Tempat tinggal permanen tersedia
2. Pusat kepentingan vital (hubungan pribadi dan ekonomi)
3. Tempat tinggal kebiasaan
4. Kewarganegaraan
5. Kesepakatan bersama oleh otoritas yang berwenang

Perkembangan Terkini dan Pembaruan 2025

Lanskap pajak Tiongkok-Hong Kong terus berkembang dengan kewajiban kepatuhan dan peluang baru.

Sistem Sertifikat Digital (November 2025)

Peluncuran Sertifikat Status Penduduk digital untuk P3B Daratan/HK pada 10 November 2025, merupakan modernisasi signifikan dari proses aplikasi. Manfaatnya meliputi pemrosesan yang lebih cepat, pengurangan risiko kehilangan dokumen, dan verifikasi yang lebih mudah oleh otoritas pajak Tiongkok melalui sistem e-Proof.

Jaringan P3B yang Diperluas

Per September 2025, Hong Kong telah menandatangani P3B komprehensif dengan 53 yurisdiksi dan sedang menegosiasikan perjanjian dengan 19 negara atau wilayah tambahan termasuk Jerman, Norwegia, Siprus, dan Venezuela. Jaringan yang berkembang ini meningkatkan daya tarik Hong Kong sebagai lokasi kantor pusat regional.

Persyaratan Dokumentasi Harga Transfer

Kedua yurisdiksi mempertahankan rezim harga transfer yang kuat yang memerlukan dokumentasi komprehensif:

Hong Kong (Berlaku 13 Juli 2018):

• Master File dan Local File wajib (kecuali dikecualikan)
• Pengecualian jika entitas memenuhi DUA dari: pendapatan ≤ HKD 400 Juta, aset ≤ HKD 300 Juta, karyawan ≤ 100
• Dokumentasi harus disiapkan dalam waktu 9 bulan setelah akhir periode akuntansi
• Pelaporan Negara-per-Negara untuk grup dengan pendapatan ≥ HKD 6,8 miliar
• Periode penyimpanan: 7 tahun

Tiongkok Daratan:

• Local File wajib jika transaksi pihak terkait melebihi ambang batas (CNY 200 Juta untuk aset berwujud, CNY 100 Juta untuk aset tidak berwujud/pembiayaan)
• Special Issue File untuk transaksi kompleks
• Batas waktu dokumentasi: 30 Juni tahun setelah tahun transaksi

Pajak Minimum Global (Pilar Dua)

Hong Kong memberlakukan Ordonansi Pendapatan Dalam Negeri (Amandemen) (Pajak Minimum untuk Grup Perusahaan Multinasional) 2025 pada 6 Juni 2025, mengimplementasikan pajak minimum global 15% OECD untuk grup MNE dengan pendapatan konsolidasi tahunan EUR 750 juta atau lebih. Ini memengaruhi grup besar yang menggunakan Hong Kong dalam struktur mereka.

Pertukaran Informasi yang Ditingkatkan

Kedua yurisdiksi telah memperkuat pertukaran informasi otomatis di bawah Common Reporting Standard (CRS) dan kerangka kerja internasional lainnya, meningkatkan transparansi dan mengurangi peluang untuk ketidakpatuhan.

Strategi Kepatuhan dan Praktik Terbaik

Penataan untuk Manfaat P3B

Untuk memaksimalkan manfaat P3B sambil memastikan kepatuhan, bisnis harus menerapkan strategi berikut:

• Bangun Substansi Nyata Sejak Awal: Bangun operasi yang asli di Hong Kong sejak awal daripada menyesuaikan substansi setelah tantangan otoritas pajak
• Dokumentasikan Segalanya: Pertahankan catatan komprehensif dan kontemporer tentang:
  • Rapat dan keputusan dewan direksi
  • Aktivitas bisnis dan fungsi yang dilakukan
  • Aktivitas dan tanggung jawab karyawan
  • Operasi dan pengeluaran kantor
  • Dasar pemikiran bisnis strategis untuk struktur
• Penambahan Nilai Ekonomi: Pastikan entitas Hong Kong melakukan fungsi-fungsi berharga seperti:
  • Manajemen dan pengawasan investasi
  • Layanan perbendaharaan dan pengumpulan kas
  • Koordinasi regional
  • Pengembangan bisnis dan perencanaan strategis
• Penetapan Harga Wajar: Pastikan semua transaksi antarperusahaan dihargai secara wajar dengan dokumentasi yang sesuai
• Perencanaan Awal: Pertimbangkan Perjanjian Penetapan Harga di Muka (APA) dengan otoritas pajak untuk transaksi signifikan yang sedang berlangsung

Kerangka Kerja Manajemen Risiko

Daftar Periksa Dokumentasi untuk Klaim P3B

Saat mengklaim manfaat P3B, siapkan paket dokumentasi berikut:

1. Sertifikat Status Penduduk: CoRS yang valid dari IRD Hong Kong
2. Bukti Kepemilikan Manfaat:
   • Bagan organisasi yang menunjukkan struktur kepemilikan
   • Perjanjian sewa kantor dan foto
   • Kontrak kerja dan catatan penggajian
   • Laporan bank yang menunjukkan transaksi bisnis
   • Notulen rapat dewan direksi dan catatan kehadiran rapat
   • Izin usaha dan pendaftaran
   • Bukti fungsi yang dilakukan dan nilai tambah
3. Dokumentasi Tujuan Komersial:
   • Rencana bisnis dan dasar pemikiran strategis
   • Analisis investasi dan catatan pengambilan keputusan
   • Perjanjian layanan yang menunjukkan aktivitas
   • Bukti operasi dan manajemen regional
4. Dokumentasi Harga Transfer: Master File dan Local File (jika diperlukan)
5. Penyimpanan: Simpan semua dokumentasi setidaknya selama 10 tahun sesuai persyaratan undang-undang pajak Tiongkok

Menghadapi Tantangan Otoritas Pajak

Jika otoritas pajak Tiongkok menantang klaim manfaat perjanjian:

• Tanggapi Secara Komprehensif: Berikan semua dokumentasi yang diminta dengan segera dan menyeluruh
• Libatkan Penasihat Profesional: Bekerja dengan penasihat pajak yang berkualitas dan berpengalaman dalam masalah P3B Tiongkok-Hong Kong
• Pertimbangkan Prosedur Kesepakatan Bersama (MAP): Jika timbul sengketa, gunakan MAP berdasarkan Pasal 25 dalam batas waktu (biasanya 3 tahun sejak pemberitahuan pertama)
• APA Bilateral: Untuk transaksi yang sedang berlangsung, pertimbangkan Perjanjian Penetapan Harga di Muka bilateral untuk mencapai kepastian
• Pertahankan Profesionalisme: Bekerja sama dengan otoritas pajak sambil melindungi hak-hak Anda

Prosedur Kesepakatan Bersama dan Penyelesaian Sengketa

P3B menyediakan mekanisme untuk menyelesaikan sengketa dan mencegah pajak berganda melalui Prosedur Kesepakatan Bersama (MAP).

Kapan Menggunakan MAP

Wajib pajak dapat menggunakan MAP berdasarkan Pasal 25 ketika:

• Tindakan oleh satu atau kedua yurisdiksi mengakibatkan pengenaan pajak yang tidak sesuai dengan P3B
• Penyesuaian harga transfer menciptakan pajak berganda
• Timbul sengketa mengenai status kependudukan
• Terjadi ketidaksepakatan mengenai atribusi laba BUT

Proses MAP

1. Inisiasi: Ajukan kasus kepada otoritas yang berwenang dalam waktu 3 tahun sejak pemberitahuan pertama tindakan yang mengakibatkan pengenaan pajak yang tidak sesuai dengan P3B
2. Penilaian: Evaluasi apakah MAP sesuai dan kemungkinan berhasil
3. Keterlibatan: Otoritas yang berwenang dari kedua yurisdiksi berusaha menyelesaikan kasus melalui kesepakatan bersama
4. Resolusi: Kesepakatan yang dicapai menghilangkan pajak berganda

Perjanjian Penetapan Harga di Muka (APA)

Untuk transaksi signifikan yang sedang berlangsung, APA bilateral memberikan kepastian dengan menyepakati metodologi harga transfer di muka dengan kedua otoritas pajak. Manfaatnya meliputi:

• Kepastian mengenai perlakuan pajak
• Pengurangan risiko pajak berganda
• Penurunan kemungkinan penyesuaian harga transfer di masa mendatang
• Pengurangan biaya kepatuhan seiring waktu

Tentang Artikel Ini

ID Artikel: 19114

Terakhir Diperbarui: 7 Desember 2025

Status Pemeriksaan Fakta: Semua fakta diverifikasi terhadap sumber resmi termasuk:

• Departemen Pendapatan Dalam Negeri Hong Kong (www.ird.gov.hk)
• Administrasi Perpajakan Negara Tiongkok (www.chinatax.gov.cn)
• Biro Jasa Keuangan dan Perbendaharaan Hong Kong (www.fstb.gov.hk)
• Pedoman Harga Transfer OECD dan Rencana Aksi BEPS
• Publikasi pajak profesional (PwC, KPMG, Deloitte, EY, BDO)
• Teks perjanjian resmi dan amandemen protokol

Penafian: Artikel ini hanya menyediakan informasi umum dan bukan merupakan nasihat pajak atau hukum profesional. Undang-undang dan peraturan pajak dapat berubah. Informasi yang disajikan adalah yang terbaru per 7 Desember 2025. Bisnis harus berkonsultasi dengan penasihat pajak yang berkualitas dan memahami undang-undang pajak Hong Kong dan Tiongkok Daratan mengenai keadaan spesifik mereka sebelum membuat keputusan apa pun berdasarkan informasi ini. Penerapan ketentuan P3B bergantung pada fakta dan keadaan individu.